目前，國內(nèi)的汽車消費(fèi)貸款率僅為8%左右，遠(yuǎn)低于2004年控制汽車貸款前約16%的貸款比例。有了汽車金融公司參與的汽車消費(fèi)信貸市場，反而比單純靠銀行進(jìn)行汽車消費(fèi)信貸時(shí)期更加萎縮。
■ 發(fā)展汽車金融業(yè)務(wù) 機(jī)遇大于風(fēng)險(xiǎn)
一位不愿透露姓名的業(yè)內(nèi)人士指出，從汽車金融公司進(jìn)入中國起，就一直伴隨著防止經(jīng)濟(jì)過熱的各種宏觀調(diào)控政策。其中包括對(duì)外資的控制、銀行加息、收緊信貸等一系列措施。再加上相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)部門對(duì)汽車金融公司這一新生事物缺乏管理經(jīng)驗(yàn)，所以一開始采取的管理措施趨于保守，相比快速發(fā)展業(yè)務(wù)而言更重視風(fēng)險(xiǎn)的管控。
其實(shí)，在發(fā)展之初對(duì)汽車金融公司的規(guī)模和業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行控制是非常有必要的。雖然汽車屬于資金密集型產(chǎn)業(yè)，但汽車制造公司仍屬于制造業(yè)，和專業(yè)的金融機(jī)構(gòu)相比，在從事信貸等金融服務(wù)的時(shí)候，業(yè)務(wù)涉及領(lǐng)域過于集中。一旦行業(yè)的整體情況出現(xiàn)問題，或受到其他外部因素影響，汽車金融公司的風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)隨之陡增。
在美國，汽車金融服務(wù)的發(fā)達(dá)程度可謂世界之首，80%以上的汽車銷售通過各種金融借貸服務(wù)來完成，放貸額度非常龐大。由于市場過度競爭，在美國獲得貸款相當(dāng)容易，有時(shí)僅需一個(gè)社會(huì)保障號(hào)碼就能讓消費(fèi)者貸到款，針對(duì)不同類型、不同品質(zhì)的客戶，都有相應(yīng)的各類金融公司來提供擔(dān)保。
但在去年遇到次級(jí)貸引起的金融危機(jī)后，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制不力的美國汽車金融服務(wù)行業(yè)迅速受到波及。在拯救通用汽車公司的計(jì)劃中，美國政府特地在2008年12月向通用汽車金融服務(wù)公司（GMAC）提供60億美元援助，將其轉(zhuǎn)為銀行控股公司，令這家汽車金融服務(wù)公司可以求助于美國金融業(yè)援助計(jì)劃，從而增加通用汽車的存活概率。
這種風(fēng)險(xiǎn)，正是國內(nèi)汽車金融公司要極力避免的。
■ 國內(nèi)汽車金融公司風(fēng)險(xiǎn)控制優(yōu)于美國
當(dāng)前，由于融資渠道有限，國內(nèi)汽車金融公司資金鏈緊張。在個(gè)人貸款方面，有些汽車金融公司由于資金有限，對(duì)零售業(yè)務(wù)采取“惜貸”策略，對(duì)于貸款人的篩選極為嚴(yán)格。
在經(jīng)過經(jīng)銷商的初步篩選和汽車金融公司審批環(huán)節(jié)的精選后，一般能夠獲得貸款的客戶都是非常優(yōu)質(zhì)的客戶。
據(jù)某家金融公司統(tǒng)計(jì)，在他們發(fā)放貸款的客戶中，有90%擁有各類商業(yè)銀行所發(fā)放的金卡或白金卡，這些金卡或白金卡一般都要求客戶在一家銀行擁有至少30萬~50萬元的資產(chǎn)。有了這種規(guī)模的資產(chǎn)作為保證，對(duì)于降低汽車金融公司呆壞賬的風(fēng)險(xiǎn)非常有好處。
同時(shí)，記者還了解到，雖然中國整體的個(gè)人信用體系剛剛起步，但經(jīng)過近幾年的摸索，汽車金融公司在分析客戶數(shù)據(jù)的過程中，已經(jīng)逐漸建立起一套能夠有效分析客戶情況的數(shù)學(xué)模型。這套模型能夠根據(jù)客戶從事的行業(yè)性質(zhì)、年齡、性別等情況，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行初步評(píng)估。
目前，不論豪華品牌還是大眾化品牌，汽車金融公司手頭的客戶基本上都屬于優(yōu)質(zhì)群體，汽車金融公司的呆壞賬率要比銀行同類業(yè)務(wù)低一半以上，大部分控制在1%以內(nèi)。
■ 抓住機(jī)遇 拓寬業(yè)務(wù)
雖然目前國內(nèi)的汽車金融公司不良資產(chǎn)率很低，但其業(yè)務(wù)基本局限在零售貸款、對(duì)經(jīng)銷商庫存的批發(fā)貸款和少量的融資租賃業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)范圍仍然比較小。以開展多種業(yè)務(wù)的形式來分散風(fēng)險(xiǎn)，并拓寬融資渠道，一直是國內(nèi)汽車金融行業(yè)的目標(biāo)。
在2008年版的《汽車金融公司管理辦法》中，銀監(jiān)會(huì)已經(jīng)在一定程度上放寬了汽車金融公司的經(jīng)營范圍。以解決汽車金融公司業(yè)務(wù)發(fā)展中，面臨的融資渠道和業(yè)務(wù)范圍狹窄的問題。