“中國融資租賃業(yè)”研究報告

隨著中國租賃業(yè)二次春天的到來，政府政策的支持，中國租賃業(yè)又蓬勃發(fā)展起來，但是在租賃業(yè)務、財務、法律、稅務等方面，還不統(tǒng)一和完善，根據(jù)我們對行業(yè)的研究和理解，就融資租賃行業(yè)的內(nèi)控管理、項目評估、文件管理、進程管理、風險管理、客戶管理、預算管理、資金管理、資產(chǎn)管理、財務處理、信息化建設等幾個方面與大家共同探討和研究。
 
內(nèi)控管理：
    內(nèi)部控制體系為：為實現(xiàn)經(jīng)營管理目標，通過制定并實施系統(tǒng)
化的政策、程序和方案，對風險進行有效識別、評估、控制、監(jiān)測和改進的動態(tài)過程和機制。
    為了建立健全融資租賃公司的內(nèi)部控制制度，完善內(nèi)部控制體系，下面我從幾個方面與大家一起探討。
一．融資租賃公司內(nèi)部構建自我約束的風險控制機制。實現(xiàn)對風險的有效控制是內(nèi)部控制的最終目標，在這個過程中，選擇一個有效的風險控制機制是關鍵，而自我約束的核心是資本約束。
二．健全組織結構和規(guī)章制度。一家融資租賃公司要想有序、有效地開展業(yè)務，必須有一個合理的組織結構和一套完善的規(guī)章制度來保證。所有的工作人員無論其職位高低，都能清楚地知道自己的授權和職責（引用項目管理的思維就是把工作分解成最小的工作包，然后具體的人員負責具體工作包，責任到人），并對租賃的業(yè)務政策有比較清晰的了解。不論是直接面對客戶或其他直接創(chuàng)造收益的一線部門，還是提供各種支持功能的后勤部門及其他保障部門，都清楚地知道自己的職責以及彼此之間的關系。只有這樣，整個租賃公司才能有效的運轉起來，形成一個有機的整體。
租賃公司的組織結構和規(guī)章制度所涉及的控制環(huán)節(jié)主要有：①制定明確的政策目標；②對每一個工作人員給予明確的授權；③建立合理的組織架構，把整個公司的所有業(yè)務部門，按照其業(yè)務范圍、在上下級關系中的位置、彼此之間的聯(lián)系、與管理層的關系等，組成一個有機的整體；④建立暢通的報告渠道，使基層信息能夠及時傳遞上去；⑤對全體職工提出職業(yè)道德準則要求；⑥為各項業(yè)務制定標準化的操作規(guī)程；⑦對會議記錄、往來信函、簽字樣本等予以妥善地保管；⑧為一些重大事項的處理，諸如資金、授信、開拓新業(yè)務、購買或處理租賃資產(chǎn)等制定出一套標準的操作程序。
三. 建立經(jīng)常性的監(jiān)督與評價機制。租賃公司建立一個合理的組織結構和一套完整的規(guī)章制度，并不意味著萬事大吉了，還要實現(xiàn)經(jīng)常性的監(jiān)督。管理層要對業(yè)務的發(fā)生情況、規(guī)章制度的執(zhí)行情況、經(jīng)營情況等給予經(jīng)常性的監(jiān)督與控制，確保各項租賃業(yè)務正在按照既定的方針，有計劃、有秩序地進行。這樣，在具體的項目執(zhí)行過程中或者項目評審過程中，即使有一些小的差錯，也會因為及時的監(jiān)督而發(fā)現(xiàn)這些差錯并能及時休整，避免因小而失大。
四. 實施科學合理的職責分離。租賃公司在設計組織架構及明確工作權限時，要堅持“職責分離”的原則。在分配任務和明確職責時，要避免讓一位工作人員承擔一些不可兼容的職責，通過相互牽制的方式，防止單個人辦理業(yè)務時出現(xiàn)差錯或舞弊行為，萬一有此類事件發(fā)生，也能夠及時察覺。比如：租賃談判、租賃審核、設備采購、會計處理四個環(huán)節(jié)要由不同的部門來完成。這樣才能大大降低租賃公司所承受的內(nèi)部風險。之前有租賃公司傳出業(yè)務部和審核部的部分員工串通一氣，把高風險的租賃項目評定成中低風險級別，結果在租金回籠過程中，只順利回籠了前幾期租金，后面的租金就無法回籠，結果使租賃公司蒙受了較大損失。這些業(yè)界內(nèi)的經(jīng)驗和教訓，我們一定要及時總結，并制訂相應的規(guī)章制度，杜絕這種風險在自己公司發(fā)生。
五．實行有限的業(yè)務授權。授權是指租賃公司董事會向管理層及其下級機構和工作人員賦予的，一種能夠代表租賃公司從事各項業(yè)務或某些業(yè)務的權利。全體員工都要嚴格遵守授權，在授權下開展業(yè)務的規(guī)則。租賃公司要對不同的控制環(huán)節(jié)給予不同的授權，防止授權不當引起的權利過大，及導致產(chǎn)生舞弊的土壤，當然也不可授權過少，導致事事要向公司高層請示。不管那個環(huán)節(jié)，在具體授權時，應以既能保證經(jīng)營決策有效運作，管理制度有效貫徹，又能保證權利制衡得到落實為目標。即不可授權過多，也不可授權過少。
六．培育具有風險意識的企業(yè)文化。企業(yè)文化是一種觀念形態(tài)的價值觀，它是被全體員工認同的企業(yè)核心價值觀念。租賃公司每項業(yè)務都是伴隨著對風險的分析、評價、監(jiān)控、轉移、分解等處理方式展開的。作為制度建設者、執(zhí)行者的人，是內(nèi)部控制的基礎，只有充分發(fā)揮了人的能動性，才能激勵其自覺實現(xiàn)內(nèi)控管理目標。租賃公司應培育健康的企業(yè)文化，對企業(yè)文化的內(nèi)涵及其策劃、滲透、評估與改進作出明確的規(guī)定。特別應向員工傳導遵守法律法規(guī)和實施內(nèi)部控制的重要性，讓不制造、不接受、不傳遞缺陷成為每個員工的信條，引導員工樹立合規(guī)意識和風險意識，提高員工職業(yè)道德水準，規(guī)范員工職業(yè)行為。特別說明的是，融資租賃業(yè)務本身就是一種高風險的操作，在進行具體的租賃項目時，要時時刻刻具有強烈的風險意識�？蛻簟⒏邔�、員工的每一句話每一步行動都可能直接或者間接造成項目中的風險。
 
項目評估：
    項目評估要貫穿于租賃項目整個過程之中。在項目的立項初期，通過評估發(fā)現(xiàn)問題及時調(diào)整避免后患；在項目的進行中，每個階段，每個環(huán)節(jié)都應與評估結果比較，隨時監(jiān)控和調(diào)整企業(yè)的經(jīng)營狀態(tài)，了解新情況，發(fā)現(xiàn)新問題，及時研究采取相應的對策和補救措施。在管理上應該把項目評估、決策和業(yè)務操作三權分立，相互監(jiān)督，互相制約。將風險降到最低。
一．項目評估的基本程序
    租賃項目的評估應與項目的立項同步進行，在評估過程中，不斷的對項目可行性和租賃條件對應調(diào)整，真正能科學的選擇項目，給予切合實際的正確的評價才能減少風險。評估主要步驟是：
1、 雙向選擇合作伙伴
   在租賃項目立項初期，企業(yè)應與多家租賃公司聯(lián)系，了解租賃條件和費用，選擇成本低、服務好、資信可靠的公司做合作伙伴。同樣租賃公司則應選擇其經(jīng)濟實力強，資信好，債務負擔輕，有營銷能力和還款能力的企業(yè)做合作伙伴。只有雙方在互相信任的基礎上，才能對項目進行實事求是評估鑒定。
2、 項目初評
   租賃公司根據(jù)企業(yè)提供的立項報告、項目建議書及其他相關資料，通過當面洽談，摸清項目的基本情況，將調(diào)查數(shù)據(jù)與同類項目的經(jīng)驗數(shù)據(jù)比較，進行簡便估算，結合一般的感性認識對項目初評。若租賃公司認為項目可行，企業(yè)可以進一步編制可行性報告，辦理項目審批手續(xù)。
3、 實地考察
   租賃項目通過初評后，租賃公司必須派人深入企業(yè)進行實地考全面了解企業(yè)的經(jīng)營能力和生產(chǎn)能力及其相應的技術水平和管理水平的市場發(fā)展動態(tài)信息，了解項目所在地的工作環(huán)境和社會環(huán)境，財務狀況、企業(yè)資信、重要情況必須取得第一手資料。企業(yè)為了項目能獲得通后的順利運轉，應給予真實的材料和積極的配合。這一條，當然有一定的難度，但是為了避免或者減少項目起租后租金回籠的風險，必須要進行詳細認真的考察。這也需要租賃公司的考察人員不管是在能力、經(jīng)驗還是處事風格方面都要有一定的水平。
4、 項目審批
   租賃公司的項目審查部門對企業(yè)提供的各種資料和派出人員的實地考察報告，結合企業(yè)立項的可行性報告，從動態(tài)和靜態(tài)，定性和定量，經(jīng)濟和非經(jīng)濟等多方面因素進行綜合分析，全面評價項目的風險和可行性，決定項目的取舍，并確定給企業(yè)的風險利差。對承租人、供應商、擔保方等進行詳細地審核。如果項目可行，風險在合理可控的范圍內(nèi)，即可編制項目評估報告，辦理內(nèi)部立項審批手續(xù)。重要的項目或者融資金額比較大的項目，還需要公司董事會或者評審委員會進一步的詳細審核。
5、 合同簽約
   項目被批準后，租賃公司接受企業(yè)的租賃項目委托，就可辦理租賃物件購置手續(xù)，簽定租賃合同、擔保合同和購貨合同，合同的價格條款和租賃條件都不應脫離可行性報告的分析數(shù)據(jù)太遠，否則對項目要重新評估。簽約后項目評估的結論應作為項目的優(yōu)化管理提供科學依據(jù)。
6、 履約管理
   項目的履約管理對于確保租金安全回籠起著重要作用。在租賃項目執(zhí)行過程中，承租人應經(jīng)常將實際經(jīng)營狀況與可行性報告進行比較，隨時調(diào)整經(jīng)營策略，力求達到預期的經(jīng)營目標。出租人則應經(jīng)常將承租人的經(jīng)營狀況與評估報告的主要內(nèi)容進行比較，發(fā)現(xiàn)問題及時采取措施，保證租金回收的安全運做。同時，在履約過程中，可能會出現(xiàn)承租人租金的逾期情況。所以，在租賃合同中，雙方要協(xié)商逾期的處理，比如按照逾期利率和逾期天數(shù)收取一定的逾期利息，可能的話，還要規(guī)定一定的逾期寬限期。當然，在履約過程中發(fā)生的逾期情況，雙方要積極的進行溝通，可以按照規(guī)定收取逾期利息，也可以減免部分逾期利息，前提都是要確保租金的正常回籠。
 
二．項目評估的主要內(nèi)容
    由于企業(yè)的財務分析和國民經(jīng)濟分析在規(guī)范的可行性報告中已說明。因此項目評估的主要內(nèi)容應是：評定風險、核實數(shù)據(jù)來源、落實未確定因素和判定企業(yè)信用等級。
1、 評定風險
   租賃回收的好壞主要是看企業(yè)償還能力。對于出租人來說最大的風險就是企業(yè)沒能力償還租金。在目前的經(jīng)濟環(huán)境下，判定風險的大小只能是讓承租人提供有效的經(jīng)濟擔保和企業(yè)真實的經(jīng)濟效益。影響租金回收的風險很多，除了償還能力風險外，還有債務風險、利率匯率風險、經(jīng)營風險、市場變化、環(huán)境污染、政策調(diào)整、產(chǎn)業(yè)結構匹配以及其它不可預測等因素，都會增加項目的風險，應在調(diào)查研究的基礎上綜合分析。
2、 經(jīng)濟擔保
   承租企業(yè)的風險等級和經(jīng)濟擔保能力是密切相關的。下面列出了幾種擔保種類，出租人可以進行選擇：
   A級：保證（一般保證、連帶責任擔保）
   如果承租人能找到相應的知名企業(yè)為其做擔保，尤其是連帶責任擔保，本身就說明承租人的企業(yè)效益、經(jīng)營能力、資信程度都有一定的水平，這對出租人而言，風險會減少很多。另外，近幾年專業(yè)的擔保公司的出現(xiàn)，也為租賃項目的擔保提供切實可行的保證。因為，專業(yè)擔保公司在為一家承租人做擔保時，他們的審核機制也是非常的完善和健全的。另外，如果承租企業(yè)能得到銀行的經(jīng)濟擔保，說明企業(yè)在當?shù)赜幸欢ǖ慕?jīng)濟實力。不過，要注意的是，盡量避免承租人的關聯(lián)企業(yè)的擔保。
   B級：抵押擔保
   承租人的其他資產(chǎn)，比如房產(chǎn)、廠房、設備都可以作為租賃項目的抵押擔保。房產(chǎn)是指有合法手續(xù)，可出售的商品房產(chǎn)。抵押的房地產(chǎn)要經(jīng)過會計事務所評估資產(chǎn)，辦理法律公證。
   C級：質(zhì)押擔保（動產(chǎn)質(zhì)押、權利質(zhì)押）
   動產(chǎn)質(zhì)押擔保：債務人（承租人）或者第三方將其動產(chǎn)移交給債權人（租賃公司）占有，將該動產(chǎn)作為債權的擔保。當承租人不履行債務時，出租人有權依照法律規(guī)定以該動產(chǎn)折價或者以拍賣、變賣改動產(chǎn)的價款優(yōu)先受償。
權利質(zhì)押：債務人（承租人）或者第三方以其可以轉讓的權利作為債權的擔保。承租人不履行債務時，出租人有權依照法律規(guī)定以該權利折價或者以拍賣、變賣該權利的價款優(yōu)先受償。比如匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單（HBL、MBL），以及可以轉讓的股票、股份、商標專用權、專利權、著作權中的財產(chǎn)權以及可以質(zhì)押的其他權利。
   D級：留置擔保
   債權人（租賃公司）按照合同約定占有債務人的動產(chǎn)，債務人不按照合同約定的期限履行債務的，債權人（租賃公司）有權依照法律規(guī)定留置改財產(chǎn)，以該財產(chǎn)折價或者以拍賣、變賣該財產(chǎn)的價款優(yōu)先受償。
   E級：定金
   合同當事人為了確保合同的順利履行，依據(jù)法律規(guī)定或者當事人雙方的約定，由當事人一方在合同訂立時或者訂立后履行前，按照合同標的額的一定比例，預先給付對方當事人的金錢。根據(jù)《擔保法》的有關規(guī)定，定金的數(shù)額由當事人約定，但不得超過主合同標的額的20%。給付定金的一方（承租人）不履行約定的債務的，無權要求返還定金；收受定金的一方（租賃公司）不履行約定的債務時，應當雙倍返還定金。
   不管以什么方式擔保，在擔保函中應明確規(guī)定經(jīng)濟擔保人是其債務第一追索人，以落實擔保人承擔的債務風險和還款責任。在目前所發(fā)生的經(jīng)濟糾紛案例中，許多擔保人被訴后經(jīng)判決承擔了還款責任，說明了這種做法的重要性和必要性。只有具有擔保能力的擔保人承諾了擔保意向，租賃項目才有可能在租賃公司內(nèi)部立項。
3、 核實數(shù)據(jù)
   各種經(jīng)濟數(shù)據(jù)，是項目評估基礎和依據(jù)，因此核實數(shù)據(jù)來源的可靠性和權威性是項目評估的重要環(huán)節(jié)，要著重核算下列數(shù)據(jù)：
(1) 租賃項目占投資總額的比例：
   一般承租人為租賃物件配套的資金應大于租金物件概算成本的1～2.5倍，這樣才能保證租賃項目的正常運作，為此要核實企業(yè)的項目資金來源和籌資能力。實行貸款證制度的地區(qū)，應核實企業(yè)的貸款規(guī)模和負債比例。
(2) 企業(yè)資信能力：
   主要通過企業(yè)近幾年的財務報表和有關明細表分析經(jīng)營情況；調(diào)查企業(yè)的存貨結構和應付款項，判斷產(chǎn)品銷路和債務拖欠情況；了解產(chǎn)品的生產(chǎn)能力和銷售能力；分析產(chǎn)品的市場周期是處于在上升階段、發(fā)展階段還是下降階段；核算企業(yè)資產(chǎn)和負債的比例，以及短期和長期的負債比例，這些都是預測企業(yè)還債能力的重要依據(jù)。在核實過程中，對財務報表的大額數(shù)據(jù)應查詢有關憑證和帳簿。有些公眾數(shù)據(jù)如：影子參數(shù)和社會收益率等，應來源于有關政府部門和專業(yè)的權威管理部門。
4、 查找、轉換不確定因素
   在尚未成熟的市場環(huán)境中有許多不確定因素增加了項目評估的難度和工作量。項目調(diào)研時，要充分尋找這些不確定因素，采取一些措施，如：用概律論、數(shù)理統(tǒng)計等科學計算方法找出不確定因素的規(guī)律和變化趨勢；對一些不落實或口頭答應的事，簽訂承諾書、意向書以及其他方式，將部分不確定因素轉化為確定因素�？陬^承諾的事情，其實與沒有承諾是一樣的效果。
5、 判定信用等級
   對企業(yè)信用施行等級制是整個融資租賃業(yè)務活動的分界點。租賃公司對企業(yè)的信用判定，就是對項目風險的判定。通過項目評估，判定出企業(yè)信用等級，根據(jù)等級的高低，決定項目的取舍和租賃利差的幅度。
 
三、其他注意事項
    目前我國的各種市場發(fā)育很不成熟，市場機制尚未健全，項目的不確定因素多，評估分析重點應在定性分析上分析的主要內(nèi)容應結合我國的特點，比較了解當?shù)赝顿Y軟硬環(huán)境，查看項目是否屬于國家鼓勵的重點發(fā)展領域；產(chǎn)業(yè)結構的區(qū)域性特點；企業(yè)現(xiàn)有人員對新上項目產(chǎn)品的了解程度和技術水平；租賃項目不能脫離企業(yè)原經(jīng)營本行；租賃合同的擔保、配套資金的貸款狀況、能源的增容，原材料供應和產(chǎn)品銷售市場的可靠程度；大的項目因涉及面廣，應得到政府的支持；若租賃物件供貨商由企業(yè)指定，租賃公司還應對供貨商的資信進行調(diào)查。
    融資租賃的項目評估，涉及許多專業(yè)領域、學科和部門，因此審查部門的人員結構應適應科學評估的需要。有些技術問題需向有關部門專家進行咨詢；某些經(jīng)濟問題需要求助咨詢公司了解；大型繁雜數(shù)據(jù)處理需要借助計算機幫助運算，輔助分析。
    實行專家咨詢、技術論證與公司的科學管理相結合，使項目不受人為因素的干擾下， 客觀進行，以保證評估結果的科學性。
 
文件管理：
    文件管理是所有管理的基礎，沒有文件管理，其他管理都難以執(zhí)行。文件管理制度主要包括以下幾方面：文件的建立、歸檔、更改和借閱。租賃公司的文件包括：企業(yè)管理、租賃業(yè)務、外部合作與交流以及數(shù)據(jù)與圖形等文件。  
    租賃合同簽訂后首先要做的是3件事情：建立臺賬、原始文件歸檔和編制業(yè)務進程。  
    建立臺賬目的是創(chuàng)建項目基本的原始數(shù)據(jù)資料庫，這要求和外部的統(tǒng)計有統(tǒng)一的口徑和標準格式，并且能動態(tài)地反映項目的即時狀況。隨著電子技術和網(wǎng)絡技術的發(fā)展，企業(yè)需要用文件電子化、網(wǎng)絡化和標準化解決上述問題。這樣企業(yè)的高管人員、財務人員可以通過網(wǎng)絡直接了解項目的狀態(tài)、還租情況，對出現(xiàn)的問題可以及時做出反映和處理。  
    文件建立后還需要發(fā)布，文件和資料在發(fā)布前應由授權人員審批其適用性。應制定并可隨時得到識別文件現(xiàn)行修訂狀態(tài)的控制清單或相當?shù)奈募�控制程序，以防止使用失效或文件作廢。同時，文件和資料更改和修正是必不可少的，但要有一定規(guī)則。除非有專門指定，文件和資料的更改應由該文件的原審批部門（組織）進行審批。若指定其他部門（組織）審批時，該部門（組織）應獲得審批所依據(jù)的有關背景資料。如果可行，應在文件或相應附件上標明更改的性質(zhì)。
 
進程管理：  
    所謂進程管理就是將租賃公司簽訂的租賃合同和購貨合同內(nèi)容，按照日期的順序排列，由專門的部門進行催辦、檢查并提出處理意見。也就是說，一旦合同簽訂后，所有的事項一定要有人執(zhí)行，有人負責，有人監(jiān)管。進程表主要包括：購買租賃物件的付款、辦理進口許可證、辦理運輸和提貨、保險、報關、報驗、尾款支付、租賃保證金、手續(xù)費、到期應收租金、租賃物件權益登記以及文件歸檔等實際業(yè)務程序。
 
風險管理：
   風險管理是當前融資租賃業(yè)非常重要的一個環(huán)節(jié)，租賃公司主要評估承租人的還款能力、負債能力、資金回收的安全性和項目的可行性及減少租金回籠風險。
   下面我們著重從一下幾個方面進行探討。
   一、 融資租賃業(yè)風險管理的目標
    融資租賃業(yè)風險管理目標是安全性、流動性和盈利性的統(tǒng)一。
    1、安全性目標。融資租賃業(yè)是一種特殊的行業(yè)，它主要運用自有資金或者其他資金，通過融資租賃、經(jīng)營租賃來獲取利潤，但它的正常經(jīng)營有一個前提條件，保證出租人等債權人能收回自己款項的收益。這就要求融資租賃業(yè)在資金營運過程中切實把握好資金的安全性，即每期能收回租賃資產(chǎn)的租金。
    2、流動性目標。所謂流動性，指融資租賃業(yè)對全部應付款的支付、清償能力以及滿足各種合理的資產(chǎn)需求的能力。
    3、盈利性目標。所謂盈利性，指融資租賃業(yè)獲取利潤的能力。它是融資租賃業(yè)改進資產(chǎn)負債管理，不斷開拓租賃業(yè)務經(jīng)營的內(nèi)在動力。同時，融資租賃業(yè)只有保持理想的盈利水平，才能擴充資金實力、鞏固信譽，增強競爭力。
    二、 融資租賃業(yè)風險管理概述
除了標準的風險控制體系外，風險管理主要體現(xiàn)在監(jiān)控方面，這也是公司“法治”的重要環(huán)節(jié)。一個好的風險控制體系應該是閉環(huán)的、動態(tài)的、可隨時調(diào)整和控制的系統(tǒng)。如果僅有風險控制的文字資料，而沒有動態(tài)的管理，這樣的風險控制是虛設的，不能獲取股東、行業(yè)主管和出資人的認可。  
    監(jiān)控的主要目標包括：租賃物件的地區(qū)分布、市場變化、宏觀經(jīng)濟調(diào)整、承租企業(yè)微觀環(huán)境、租賃物件的運行情況以及租金的償還能力動向。租賃公司的項目評審不僅要對項目事前評審，還要對項目運行狀態(tài)進行評審。對承租企業(yè)的市場預測、可行性報告中的一些參數(shù)和預測進行對比和分析。發(fā)現(xiàn)問題及時報警、出現(xiàn)問題監(jiān)控解決問題的進度，必要時向管理部門提出處理或修改意見。
    融資租賃業(yè)風險管理過程按邏輯順序可以分為三個階段：風險分析、風險控制和風險的財務處理。
    1、風險分析。風險管理過程的第一階段是分析一個租賃項目或一筆投資所面臨的風險。風險分析有兩大基本要素：風險識別和風險估價。風險識別是指要對租賃項目或投資項目進行全面分析調(diào)查，以識別將面臨的風險種類。風險估價包括兩方面的內(nèi)容：（1）估價風險發(fā)生的可能性；（2）估價風險發(fā)生后所導致的損失程度。
    2、風險控制。風險控制包括：避免、消除或減少風險發(fā)生的機率；限制已經(jīng)發(fā)生的損失（如逾期租金、逾期利息、呆滯租金的催收處理等）。風險控制的過程也就是經(jīng)營者力求避免、減少風險和損失的過程。風險控制的措施因不同行業(yè)、不同承租人不同項目，不同業(yè)務的具體情況不同而各異，并且常常需要大量的專業(yè)人才和專業(yè)知識。因此，融資租賃業(yè)的經(jīng)營者必須求助于不同領域的專家和市場分析人才。
    3、風險的財務處理。在風險控制措施采取以后，還要以財務手段來對風險進行處理，主要有三種方法。
    （1）融資租賃業(yè)內(nèi)部實行專業(yè)自保，即在融資租賃業(yè)內(nèi)部建立風險基金制度，通過籌     
集一定的風險基金，用于彌補融資租賃內(nèi)部的風險損失。
    （2）風險轉嫁，即融資租賃業(yè)通過一定的手段或金融工具將風險轉移、分散出去，確
保經(jīng)營穩(wěn)健和安全，比如通過保險和擔保。
    （3）銀行保理操作。
     1）租賃保理概念：
①租賃保理業(yè)務就是順應銀行與租賃之間的必然關系而將租賃業(yè)務與銀行貸款業(yè)務結合起來形成的創(chuàng)新金融產(chǎn)品，是指在出租人與承租人形成租賃關系的前提下，出租人將其對承租人應收租金轉讓給保理銀行，保理銀行為出租人提供綜合性金融服務，包括融資、應收賬款管理、應收賬款催收和信用風險擔保等。
②租賃保理的實質(zhì)是租金作為應收賬款進行保理，滿足了租金期限、金額可調(diào)的業(yè)務特點，突破了一般應收賬款對應產(chǎn)品固定付款條件的限制，是現(xiàn)代商業(yè)銀行的金融業(yè)務創(chuàng)新。在無追索的條件下，銀行對租賃公司的應收租金保理是“表外融資”。
     2）租賃保理功能：
①解決租賃公司和承租客戶資金來源問題：租賃公司通過銀行保理對應收租金提前一次性收取，解決資金難題，不受承租人付款資金約束。
②擴大生產(chǎn)廠家和租賃公司業(yè)務規(guī)模：無追索權保理改善租賃公司資產(chǎn)負債表，解決資本充足率問題，租賃官司那可依托客戶優(yōu)勢實現(xiàn)小平臺、大業(yè)務。同時承租客戶可取得租賃優(yōu)惠。
③協(xié)助應收賬款管理和催收工作：銀行介入，規(guī)范出租人和承租人雙方債權債務關系的執(zhí)行。
     3）租賃保理操作步驟：
① 租賃公司與供貨商簽署設備買賣合同；
② 租賃公司將該設備出租給承租人；
③ 租賃公司向銀行申請保理業(yè)務；
④ 銀行給租賃公司授信、雙方簽署合同；
⑤ 租賃公司通知銀行和承租人進行債權轉讓；
⑥ 銀行受讓租金收取權益，給租賃公司提供保理融資；
⑦ 承租人按期支付租金給銀行；
⑧ 當租金出現(xiàn)不能給付情況時，供貨商提供回購擔保。
    三、 融資租賃業(yè)的資產(chǎn)風險管理
    融資租賃業(yè)資產(chǎn)多種多樣，其風險特征各不相同，這里著重介紹租賃資產(chǎn)風險管理方法。
    租賃資產(chǎn)風險是融資租賃業(yè)風險的最主要方面，因此，租賃資產(chǎn)風險管理是融資租賃業(yè)風險管理的關鍵。
    1、 租賃資產(chǎn)風險分析。租賃資產(chǎn)風險產(chǎn)生的原因有兩方面：
    （1）外部原因。其導致的風險可分為信用風險和市場風險。信用風險，即承租人能否依約償還租金的風險，通常有兩種情況：一種是承租人有意騙取融資租賃公司資金用于投機或其他不正當?shù)慕?jīng)濟目的而使融資租賃公司遭受損失的風險，這種風險為道德風險；另一種是承租人由于自然的、社會的、經(jīng)濟的原因而招致經(jīng)營失敗，以致無力償還租金的風險，這種風險為企業(yè)風險。市場風險包括租賃利率、匯率風險等。
    （2）內(nèi)部因素——經(jīng)營風險。它指諸如以下內(nèi)部因素：一是融資租賃業(yè)內(nèi)部控制管理制度不健全，缺乏自我約束、相互制約機制；二是風險管理人員素質(zhì)差，給融資租賃業(yè)的租賃資產(chǎn)帶來損失，這種風險為經(jīng)營風險。
    2、租賃資產(chǎn)的風險控制。租賃資產(chǎn)風險的控制主要采取以下措施：
    （1）健全租賃資產(chǎn)業(yè)務相關規(guī)章制度，強化租賃資產(chǎn)的風險意識。
    （2）實行資信調(diào)查評估制度，建立授信額度管理制度。租賃業(yè)務經(jīng)理在受理租賃業(yè)務之前，要對承租人進行信用評級，評估的內(nèi)容包括承租人履約能力、償債能力、盈利能力、企業(yè)產(chǎn)品市場評估、企業(yè)經(jīng)營管理水平及財務狀況評估等。要根據(jù)承租人的信用等級，確定是否受理租賃業(yè)務及授信額度。在資信評估過程中，融資租賃公司要建立承租人經(jīng)濟檔案，這樣，便于全面掌握承租人的資信狀況，從而有效地防范信用風險。
    （3）實行承租人風險度測評制度。凡受理租賃業(yè)務的承租人，均應進行風險度測評工作，由此，對承租人風險預測有了客觀標準，當風險測評結果大于80%，則不予受理租賃業(yè)務。
    （4）嚴格租賃項目的審批制度。成立風險管理專業(yè)部門，負責融資租賃公司各項風險控制和防范的日常工作，輔助經(jīng)營者有效實施決策，從而建立科學化、規(guī)范化、制度化的決策機制。
    （5）健全租賃檢查監(jiān)督制度。租后檢查和監(jiān)督是租前調(diào)查和租時審查的繼續(xù)，是租賃資產(chǎn)風險管理的重要環(huán)節(jié)。
    3、管理辦法。融資租賃業(yè)要針對租賃資產(chǎn)風險采取相應的管理辦法，主要有以下幾種：
    （1）開展抵押、質(zhì)押擔保業(yè)務，減少信用租賃。
    （2）租賃資產(chǎn)的分散化策略。融資租賃公司在批準租賃項目時應采取分散化，避免租賃項目的投向、投量過多地集中于某一目標，而盡可能使其分散化、多樣化，以此分散租賃資產(chǎn)風險，謀求租賃資產(chǎn)風險最小化。
    （3）建立租賃資產(chǎn)風險保障制度。有兩種形式：一是實行租賃項目保險制度，將租賃資產(chǎn)風險轉移給保險公司。二是融資租賃公司內(nèi)部建立風險基金，實行租賃資產(chǎn)風險的自保制度，實質(zhì)上就是建立壞帳準備金制度。
    （4）建立租賃資產(chǎn)監(jiān)控考核制度，完善租賃風險的管理目標體系。其目的：一是為了讓融資租賃公司經(jīng)營者了解其租賃資產(chǎn)的風險水平；二是為了加強對租賃資產(chǎn)質(zhì)量的考核，提高租賃資產(chǎn)的質(zhì)量。
    總之，融資租賃公司風險自融資租賃業(yè)產(chǎn)生以來，就一直是融資租賃業(yè)經(jīng)營管理的一項重要內(nèi)容，我們應提倡融資租賃公司的同行們大膽實踐，不斷探索適應我國融資租賃業(yè)風險控制與防范要求的新模式、新體制。讓我國融資租賃業(yè)不斷發(fā)展壯大。
 
客戶管理：
    客戶管理不是做一個簡單的記錄，還要對客戶實施跟蹤。對客戶的合理化建議、問題反映，都要及時反饋�？梢约m正的錯誤要限期調(diào)整，并將結果反饋給客戶。項目進行中或結束時還要對客戶進行滿意度調(diào)查。同時還要對租賃物件的使用、維修、保養(yǎng)情況以及租賃物件的市場公允價值進行管理。不僅租賃設備，還要把設備的維修保養(yǎng)控制在租賃公司服務的范圍內(nèi)，增加服務收入。  
    通過對客戶資料的分析，可以了解市場需求、提高競爭力、增加服務收益、對租賃物件擁有二手價格的話語權，將被動的市場轉為主動市場。雖然各家租賃公司的項目后期管理有所不同，但可以肯定的是：項目后期管理越好，公司的發(fā)展越穩(wěn)定健康。
    隨著與客戶合作時間的發(fā)展，租賃公司對客戶的熟悉程度會越來越透明，可以據(jù)此對客戶進行適當?shù)姆诸悾�根�?jù)客戶類別進行相應的管理。
 
預算管理：
    融資租賃公司預算管理通過計劃、組織、控制和協(xié)調(diào)企業(yè)人、才、物、資金等各項資源落實經(jīng)營戰(zhàn)略方針，實現(xiàn)企業(yè)價值最大化。預算管理實質(zhì)上是完善法人治理結構的客觀要求和具體體現(xiàn)，是現(xiàn)代財務管理的重要標志。
    以下就預算管理模式下的組織設置、預算編制、執(zhí)行與監(jiān)督、評估與考核、反饋與調(diào)整分別進行分析。
（－）預算管理的組織設置
    設立一個權威性和獨立性較強的預算管理委員會作為預算管理的最高權威機構。其主要部門及其職能設置如下：（l）預算管理委員會的主任一般由租賃公司總經(jīng)理擔任，負責預算管理的重要事項，以保證預算管理的權威性。（2）預算管理委員會下設置辦公室，由財務部負責人當主任，以財務部為主導，負責預算管理的日常工作。（3）預算管理委員會分別吸收業(yè)務部、審核部、資產(chǎn)管理部、風控部、信息部、人事部門等部門的最高負責人擔任委員。制定和實施獎懲制度；
（二）預算的編制
    預算管理中，預算的編制應采取上下結合、橫向協(xié)調(diào)的程序，體現(xiàn)出分權與集權的統(tǒng)一。其順序如下：
（l）首先由租賃公司總部提出預算思想與目標；
（2）下發(fā)預算目標并由各子公司結合自身情況編制預算草案；
（3）由預算管理委員會進行初步協(xié)調(diào)和匯總；
（4）預算管理委員會召集各子公司。與各子公司對其預算進行協(xié)調(diào)，直到各方的目標達到一致為止；
（5）對通過的預算方案以內(nèi)部法案的形式下達到子公司執(zhí)行。
（三）預算的執(zhí)行與監(jiān)督
    在預算執(zhí)行過程中，子公司必須定期向預算管理委員會辦公室報送預算執(zhí)行計劃進度，這是預算管理委員會對預算進行過程監(jiān)控的依據(jù)，也是預算管理委員會考慮是否調(diào)整年度預算的重要參考。預算委員會可以利用電子計算機網(wǎng)絡系統(tǒng)對各分公司的租賃業(yè)務處理進行跟蹤。一方面可以使總經(jīng)理對預算執(zhí)行情況進行實時控制，另一方面也進一步卡住了會計信息失真的源頭，減少虛假會計信息，有利于內(nèi)審部門對預算執(zhí)行的監(jiān)督。
    預算的執(zhí)行和監(jiān)督是緊密聯(lián)系的，有力的監(jiān)督是有效執(zhí)行的重要保證。為加大監(jiān)督力度，并保持審計的獨立性，審計委員會不參與預算的編制工作，只負責預算執(zhí)行過程與結果的監(jiān)督，直接對總經(jīng)理負責。內(nèi)審部門一方面可以借助網(wǎng)絡系統(tǒng)在預算執(zhí)行過程中對分公司實施突擊性審查，另一方面也可以在期末根據(jù)財務部門匯總結果的評估定期審查。
（四）預算執(zhí)行結果的評估與考核
    預算管理委員會的業(yè)績考核委員會對預算執(zhí)行情況按季度和年度進行評估，對當期實際發(fā)生數(shù)與預算數(shù)之間存在的差異，不論是有利的還是不利的，都要認真分析其成因，寫明擬采取的改進措施。預算評估的重點是形成差異的原因及應采取的措施。通過分析出現(xiàn)差異的原因，找到管理中的強項和弱項，總結經(jīng)驗與教訓，加強管理。
    “考核與獎懲是預算管理的生命線”，只有通過科學合理的考核、賞罰分明的獎懲，才能確保預算管理落到實處。業(yè)績考核委員會在預算執(zhí)行結果評估的基礎上，對預算完成情況、預算編制的準確性與及時性進行考核，肯定成績，找出問題，制定和實施科學合理的獎懲制度。
（五）信息反饋與預算調(diào)整
    信息反饋是全面預算管理實現(xiàn)企業(yè)整合的關鍵所在。預算的調(diào)整要嚴格其權限與流程，一般不做調(diào)整，確實要進行調(diào)整時，應提出申請，依照相應的規(guī)程審批。
（六）預算管理中應注意的幾個問題
    目標的制定要符合實際，不可過高也不可過低。為了使全面預算管理有效執(zhí)行，首先要細化預算，將預算的制度、責任、指標、定額和費用等各方面進一步細化，分解到業(yè)務的各個業(yè)務部門（比如建機部、紡織部、醫(yī)療部、航空部、航運部等等）及個人，使他們具有明確的目標和過程監(jiān)控，從而減少不必要的麻煩，提高預算執(zhí)行效率。
預算管理最后一步是進行考核，實施獎懲，激勵員工為實現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略目標而共同努力。因此考核的指標和獎懲制度要客觀公正、科學合理、全面考慮到差異出現(xiàn)的原因，搞清楚究竟是人為造成的，還是客觀環(huán)境使然。如若不然，被考核方過多的強調(diào)客觀因素對業(yè)績的不利影響，而考核方則摻雜個人情感，戴“有色眼鏡”考核，則會使考核流于形式，無法達到激勵員工共同奮斗的目的。
    當然每家租賃公司的獎懲制度不同，在這里不能一概而論，但是一定要設置相應的獎懲制度，使員工在權利利益、責任義務、精神財富、人生觀、價值觀等方面與公司的整體步驟和方針保持一致，形成一個積極高效有激情有活力的團隊，這樣才能使租賃公司保持高效的運做，使租賃公司的利益達到最大化，才能在激烈的市場競爭環(huán)境中保持不敗之地。
 
資金管理：
    融資租賃公司是通過融物的形式體現(xiàn)融資的實質(zhì)，所以資金對融資租賃公司的重要性是不言而喻的。以下我從資金來源、資金分析、資金控制等三個方面探討資金管理。
（一）  資金來源
    融資租賃公司的資金來源可以從以下幾個方面進行籌措。
1． 自有資金，即融資租賃公司債權所有人及其他股東的投資。
2． 信用借款�？梢岳�用融資租賃公司自己良好的信用向銀行或者其他金融機構進行借款。
3． 抵押借款。融資租賃業(yè)務決定了租賃業(yè)務中設備的所有權屬于租賃公司，所以租賃公司完全可以把租賃資產(chǎn)抵押給銀行或者其他金融機構進行借款。
4． 杠桿租賃：對于以飛機或者輪船及其他大型設備等價款較高的設備為租賃設備時，租賃公司可以用杠桿租賃形式進行操作。設備款項的20%-40%由出租公司籌措，出租公司享有設備的所有權，款項的60%-80%由銀行或者其他金融機構提供無追索權的貸款，出租公司以租賃設備作為抵押，以轉讓租賃合同作為擔保。
5． 聯(lián)合租賃：多個出租人共同出資為承租人購買設備，利益共享，風險共擔。
6． 首付款：客戶支付首付款，實際上降低了客戶的實際融資額，同時也為租賃公司承擔了部分設備采購款。
7． 保證金：保證金的收取降低了出租公司為承租人購買設備所支付的自有資金。
8． 手續(xù)費：手續(xù)費的收取降低了出租公司為承租人購買設備所支付的自有資金。
9． 租前息：在為承租人購買了設備到租賃合同正式起租這段時間需要向承租人收取相應的租前息，這在一定程度上也降低了租賃公司購買設備所支付的自有資金。
10．廠商返利：向供應商收取一定的返利，也實際上降低了租賃公司購買租賃設備  所支付的自有資金。
11．分期付款：向供應商分期支付設備的采購款，因為金錢是有時間概念的，實際上降低了設備款的現(xiàn)值，同時提高了租賃公司的現(xiàn)金流，實際上也提高了本租賃項目的IRR。
（二） 資金分析
    項目資金分析：分析每一個融資租賃項目中涉及到的所有應收應付包括其預計現(xiàn)值及相關利潤，在起租后的每個周年到期時及租賃結束后分析每個項目的實收實付包括其現(xiàn)值及實際利潤。
    時間段資金分析：分析一段時間（比如一個月、一個季度、半年、一年）內(nèi)公司所有資金的收取和支出，并繪制出資金收取和支出與時間段的趨勢圖。進行分析決策和指標評價、績效考核、業(yè)務監(jiān)控。
    資金趨勢分析：結合具體業(yè)務的當前狀態(tài)及后期變化趨勢進行動態(tài)地資金供求分析和管理。具體分為資金來源分析（含資金來源分析、來源趨勢分析、資金成本分析等），資金需求分析（含資金需求分析、需求趨勢分析、投資收益分析等），資金供求分析（含資金供求分析、供求趨勢分析、資金周轉率、資金流量分析等）
    下一階段資金分析：結合目前租賃業(yè)務，分析下一階段租賃公司的應收和應付，為租金公司下一階段的資金缺口提供資金數(shù)據(jù)的支持和參考。
（三） 資金監(jiān)控
    加強資金管理和控制，可以更有效地使用資金，提高資金使用效益｡企業(yè)資金存量應該保持在一個合理的水平上，過多或過少都不合理｡過多的持有資金，機會成本增多，是資源的浪費｡過少的持有資金，有可能危及企業(yè)的償債能力，給企業(yè)帶來負面影響｡因此，應對資金的使用有一個合理的規(guī)劃，加強資金管理｡
    集中監(jiān)控：為實現(xiàn)資金的集中管理，在公司范圍內(nèi)資金的統(tǒng)一調(diào)度、有效利用，必須集中對下屬單位在銀行的開戶情況、賬戶種類、和業(yè)務現(xiàn)金流進行全面監(jiān)控，為及時掌握所有下屬單位存貸款業(yè)務的全貌，需要一個能將業(yè)務數(shù)據(jù)集成在一起的資金監(jiān)控系統(tǒng)。
事后監(jiān)督：事后監(jiān)督系統(tǒng)具有憑證錄入和強大的校檢功能，采用和前臺相同的體系。后臺人員將前臺處理完的原始憑證全部錄入一遍，系統(tǒng)自動進行前后臺數(shù)據(jù)的校檢，有異常情況隨時提出詳細的報告。
（四） 資金管理應注意的問題
1．強化資金管理意識。管理層始終要有強烈的資金管理意識，否則過度籌集資金使企業(yè)陷入負債經(jīng)營的惡性循環(huán)之中，資金閑散太多又會使資金浪費。
2．資金信息透明。公司的資金信息一定透明，否則致會使企業(yè)的高層決策者難以獲取準確的財務信息而作出錯誤的決策。
3．資金監(jiān)控得力。租賃公司的資金監(jiān)控一定有行之有效，否則管理失控，企業(yè)成員不按制度規(guī)定亂借款､亂擔保､亂投資､亂開支等，導致財務混亂､資金流失嚴重甚至導致企業(yè)走向滅亡｡由于企業(yè)內(nèi)部缺乏信息反饋制度，缺乏及時處理沉淀資金的措施，在面對多變的市場時，缺乏應變能力，進而使企業(yè)的資金運作越來越緊張，影響企業(yè)運營。
4．建立現(xiàn)代企業(yè)資金管理機制，科學估算籌資風險，合理選擇籌資方式，分散､轉移籌資風險，做好事前控制。
5．優(yōu)化資金使用結構。如成立資金調(diào)度中心，統(tǒng)籌管理企業(yè)的各項資金，使各部門、各下級單位的資金往來，全部納入財務部門的控制之下。
6．實施資金的集中管理。企業(yè)的資金管理有必要推行全面預算管理，完善結算中心制度，實施資金的集中管理。首先，要從資金集中管理入手，建立、完善并推廣企業(yè)結算中心制度、強化資金集中管理；其次，推行全面預算管理制度，保證資金有序流動；最后，要明確現(xiàn)金流量在資金管理中的核心地位，把現(xiàn)金流量作為控制重點，加強對現(xiàn)金流量的分析預測，強化對于公司現(xiàn)金流量的監(jiān)控｡
7．強化財務的監(jiān)督與控制。加強和改善企業(yè)財務資金管理是實現(xiàn)管理創(chuàng)新，推動企業(yè)管理工作的重要環(huán)節(jié)｡只有真正建立和完善財務資金管理的運行機制和信息網(wǎng)絡，集中管理，加大監(jiān)督管理力度，才能促使貨幣資金的良性循環(huán)，最大限度地提高資本運營效能｡
 
資產(chǎn)管理：
     由融資租賃的性質(zhì)決定了租賃資產(chǎn)的所有權屬于租賃公司，所以租賃公司有權利也有義務對租賃資產(chǎn)進行管理。下面我們討論的資產(chǎn)管理，是針對租賃公司而言。
1． 租賃物的選擇。由承租人根據(jù)自己所需進行選擇，租賃公司負責為其購買。
2． 供應商的選擇。由承租人進行選擇，不過租賃公司需要審核供應商的信用信譽等信息，如果發(fā)現(xiàn)承租人選擇的供應商的信用信譽不好，租賃公司有權向承租人提出疑義，以便承租人更換供應商。
3． 技術談判。主要由承租人和供應商進行談判，主要內(nèi)容包括租賃物的質(zhì)量、性能、技術參數(shù)、安裝、調(diào)試、技術服務、培訓指導、技術資料等。但是，我們建議租賃公司方面也有這方面的技術專家，可以協(xié)助承租人與供應商進行談判。
4． 在租賃合同中跟租賃設備有關的細節(jié)要書寫詳細，包括租賃設備名稱、數(shù)量、規(guī)格、技術性能、技術參數(shù)、檢驗方法、設備保養(yǎng)負責人、設備維修負責人、期滿后租賃設備的處置方式等。
5． 租賃公司須向承租人選擇的供應商購買承租人選定的設備，并及時支付設備款。未經(jīng)承租人同意，租賃公司不可擅自變更買賣合同的標的物。
6． 標的物是由供應商直接交付給承租人的。如果租賃公司和供應商協(xié)商變更標的物的交付時間、地點和方式的，應當征得承租人的同意。如果因此而增加了承租人的費用，應由租賃公司和供應商協(xié)商分擔。
7． 租賃公司一般不承擔租賃物的瑕疵責任，但是如果承租人依賴租賃公司的技能確定租賃物或者干預選擇租賃物，即租賃公司對租賃物的選擇行使了決定權，租賃公司應當承擔租賃物不符合約定或者不符合使用目的的責任。
8． 設備的安裝調(diào)試。在設備運抵承租人指定地后的規(guī)定期限內(nèi)，由供應商按時派遣技術人員協(xié)助承租人，對設備的安裝調(diào)試進行技術指導及相關培訓，以保證承租人能夠自行使用租賃物。
9． 租賃物的驗收。為了保證租賃物的質(zhì)量，由承租人應及時驗收并出具驗收證書交給租賃公司。如果不及時驗收，可視租賃設備已在完整狀態(tài)下交付給承租人。如果經(jīng)驗收發(fā)現(xiàn)設備與合同規(guī)定不符，則承租人應立即書面通知租賃公司，由租賃公司索賠或者根據(jù)買賣合同中的有關索賠權轉讓給承租人的規(guī)定協(xié)助承租人辦理索賠事宜。
10．租賃執(zhí)行期間，租賃公司不能因其所有權妨礙承租人所擁有的正常使用權，也不能改變原承租條件。即使租賃公司轉讓了租賃設備的所有權，也不能影響承租人的正常使用權。
11．租賃執(zhí)行期間，承租人不能破壞租賃設備的完整性，不能損害他人或者違反法律，不能危害租賃公司對租賃設備的所有權。這方面，需要租賃公司進行監(jiān)督，可以定期回訪承租人檢查設備或者通過給設備安裝GPS系統(tǒng)等進行監(jiān)督。
12．租賃執(zhí)行期間，非經(jīng)租賃公司同意，承租人不能轉租、出售、抵押、質(zhì)押租賃設備，也不能以租賃設備作為擔保，否則租賃公司有權解除租賃合同，收回租賃設備。
13．租賃執(zhí)行期間，由承租人負責租賃物的維修及保養(yǎng)。
14．租賃執(zhí)行期間，如果承租人破產(chǎn)，租賃設備也不能被清算、查封或者強制執(zhí)行，不屬于破產(chǎn)財產(chǎn)，租賃公司有權收回租賃物。
15、租賃公司有獲知、確認租賃設備設置地點，限制變遷地點的權利；租賃公司有檢查租賃設備、在租賃設備上做所有權標記等權利。
16．租賃執(zhí)行期間，因租賃設備本身及其設置、保管、使用等原因致使第三人人參傷害或者財產(chǎn)損害，一般認為租賃公司不承擔責任。
17．建議租賃公司或者承租人為租賃設備購買保險，以防止因自然災害造成租賃設備的損害。
18．租賃期滿后，承租人對租賃資產(chǎn)有三種選擇：留購（支付雙方約定的名義貨價）、續(xù)租、退還。一般而言，留購的可能性最大。如果是退還，租賃公司還需要把此資產(chǎn)進行出售。
19．同時，應收的租金對租賃公司而言，也是最關鍵的資產(chǎn)，所以租賃公司的資產(chǎn)管理部也要及時對應收的租金進行催收和監(jiān)管，盡量避免租金的逾期，否則會對租賃公司的現(xiàn)金流產(chǎn)生影響，同時影響租賃公司對其他租賃業(yè)務的正常開展。
 
財務處理：
第一步：判斷租賃類型，何謂融資租賃，區(qū)分的標準是什么？融資租賃 5 個標準:
1 ：租賃期滿，所有權轉移給承租人；
2 ：行使購買權是價格遠低于（ 5 ％）租賃資產(chǎn)的公允價值；
3 ：租賃期占尚可使用年限的大部分，但已使用年限已占大部分則不適用，如：使用年
    限為 8 年，已使用 7 年，尚可為 1 ，租賃期為 1 ，因此不適用該條；
4 ：租賃開始日最低租賃付款額之現(xiàn)值幾乎相當于（ 90 ％）租賃資產(chǎn)原賬面價值；
5 ：租賃資產(chǎn)性質(zhì)特殊，如果不作重新改制，只有承租人才能使用。
第二步：確定入賬價值：
1 ：融資租賃資產(chǎn)總額大于承租人資產(chǎn)總額的 30 ％：賬面價值與最低租賃付款額的現(xiàn)值孰低作為入賬價值，現(xiàn)值的折現(xiàn)率應該采用租賃內(nèi)含利率或者合同利率，沒有規(guī)定的用銀行貸款利率。
2 ：融資租賃資產(chǎn)總額小于承租人資產(chǎn)總額的 30 ％：用最低付款額作為入賬價值。
第三步：對未確認融資費用進行處理：
1 ：以最低租賃付款額現(xiàn)值入賬的：用內(nèi)含利率或合同利率作為分攤率；
2 ：以原賬面價值入賬的：用最低租賃付款額現(xiàn)值等于原值的折現(xiàn)率作為分攤率
另外：分攤時作為財務費用抵減未確認融資費用。
第四步：計提融資租賃固定資產(chǎn)折舊：
1 ：折舊政策：提供余值擔保的，應把入賬價值減去擔保余值再加上清理費用作為計提折舊總額；沒有提供余值擔保的，計提折舊總額為入賬價值減去預計余值加上預計清理費用。
2 ：折舊期間：若期滿購買則用尚可使用年限，若不購買則尚可與租賃期孰低作為折舊期間。
第五步：或有租賃的處理：用營業(yè)費用抵減其他應付款。
 
信息化建設：
    融資租賃業(yè)務是一項非常復雜的業(yè)務，一個融資租賃項目涉及到大量的業(yè)務數(shù)據(jù)和財務數(shù)據(jù)，如果不使用專業(yè)的管理軟件，很難方便的管理這些數(shù)據(jù)，也不能根據(jù)這些數(shù)據(jù)進行商務智能的分析。使用專業(yè)的融資管理軟件，可以降低沒有系統(tǒng)時大量的人工成本，提高工作效率，可以為承租人、供應商、擔保人、稅務局等其他機構迅速地提供高質(zhì)量的信息，相關的業(yè)務及財務報表也可以使公司管理層作出有效的決策等等。
    下面與大家探討一下融資租賃公司在軟件選型中需要注意的幾點：
1． 成本
這是每家融資租賃公司選系統(tǒng)必須考慮的，但不能唯成本論，也不能感覺價格越高軟件越好，價格越低軟件越差。同時，付款給軟件供應商應該分階段，每一階段的功能完成后支付本階段的款項。另外還要考慮軟件使用后本公司的IT維護成本。
2． 時間
在軟件實施中，每一階段的實施雙方應該規(guī)定一定的時間，在規(guī)定時間內(nèi)完成本階段的功能，以免影響租賃公司的整體計劃。
3．功能性
對中國的租賃公司來說，不能迷信國外的所謂的成熟軟件。應該結合國內(nèi)的情況，尤其是在業(yè)務流程、財務、法律、稅務等幾方面，國外跟國內(nèi)差距還是有的，相應的國外軟件的功能也不一定能適合國內(nèi)。尋找國內(nèi)有一定融資租賃經(jīng)驗的軟件開發(fā)商，再進行詳細的咨詢，為國內(nèi)融資租賃公司提供一套適合自己的軟件，這是最好的選擇。
4． 靈活性
國內(nèi)與融資租賃相關的法律、財務、稅務等還不完善，對于這些變化，一套融資租賃軟件必須具備能夠作出快速反應的結構和能力。為了應對這些挑戰(zhàn)，不管是系統(tǒng)還是軟件供應商本身都需要具有靈活性。
5． 可靠性
兩方面的可靠性。一，軟件供應商的項目團隊有融資租賃咨詢、實施、維護的經(jīng)驗；二，軟件供應商應該有良好的信用信譽和良好的口碑，這其實與租賃公司審核承租人的資信情況有一定的相似性。 
6． 功能強化成本
一個軟件供應商能夠可信地預測發(fā)生的成本和交付的時間。對于一個運轉良好的企業(yè)來說，具備精確計算成本和交付時間的能力是重要的。
7． 售后支持
優(yōu)秀的軟件售后支持是融資租賃公司必須考慮的。要選在國內(nèi)有技術支持團隊并掌握程序代碼的軟件公司是必須的。
8． 保持及時更新
軟件要能跟上市場和技術的變化，經(jīng)常對系統(tǒng)進行檢查和更新。保持不落后是為了保持競爭的優(yōu)勢。
9． 培訓資源
軟件供應商必須在開始就對用戶進行充分的培訓，并建立一個項目對軟件進行必要的更新和維護。軟件供應商對用戶的幫助是通過提供合理的培訓和支持，使用戶能夠最大程度的利用系統(tǒng)，并通過提供服務為租賃公司獲取最大收益。
10．技術的先進性。當前主流的軟件架構是B/S架構，即可以通過IE登陸軟件，方便    
租賃公司的員工在外地也可以方便的登陸軟件進行業(yè)務操作。
11．產(chǎn)業(yè)標準的交流
軟件供應商最好能跟當?shù)氐囊恍┳赓U組織（比如租賃協(xié)會）有良好的關系，這樣可以最先知道租賃行業(yè)內(nèi)的一些最新的政策，可以盡快把這種變化反映到軟件中。把租賃組織制定的一些標準反映到軟件中。還可以利用這種組織對軟件供應商的業(yè)務財務法律稅務等方面做相關的指導。
12．以客戶為中心�？v觀全球的著名的軟件公司，無不是以客戶為中心，客戶是其生存 
和發(fā)展的源泉，客戶的價值就是其價值的體現(xiàn)。軟件公司的所想所說所作所為一定要結合客戶的發(fā)展和思維，否則如果僅僅為了賺取客戶的金錢，那這樣的公司可能一時會忽悠到幾個客戶，但從長遠來看，在大家識破了他們的技倆后，這樣的軟件公司早晚會被客戶和市場所淘汰。
13．從租賃公司角度來說，在租賃公司打算選擇軟件的時候，務必要思考幾個問題：我
們?yōu)槭裁匆�上軟件？目前我們的問題出在哪里？我們對軟件最看中的地方是哪里？我們需要軟件解決什么問題？軟件是用來解決問題的，而不是用來產(chǎn)生新問題的。當然，使用軟件之后，不可避免的會對租賃公司目前的經(jīng)營產(chǎn)生一定的影響，但是需要搞明白，這種影響是積極的還是消極的。如果是積極的，那軟件的價值就可以充分體現(xiàn)的出來；如果是消極的，那這種消極的影響是因為軟件而產(chǎn)生的還是由于公司本身的業(yè)務操作和經(jīng)營就不合理，如果能通過規(guī)范地使用軟件把這種消極的影響規(guī)避掉，那豈不也是一種好的結果。
14．最后，從我多年從事軟件咨詢實施的經(jīng)驗的角度來講。軟件價格的高低，并不代表 
這個軟件的好壞，關鍵是要看這個軟件設計的流程和思維是否與租賃公司的業(yè)務模式和流程相匹配。軟件公司的精神理念和經(jīng)營理念非常重要，優(yōu)秀的軟件公司都是報著長遠發(fā)展的眼光來經(jīng)營目前的業(yè)務。他們的價值觀、社會奉獻觀、職業(yè)道德、人品素養(yǎng)都必須是經(jīng)得起考驗的，很多小的軟件公司能夠慢慢壯大，而一些所謂的大軟件公司逐漸蕭條，其實跟這方面有非常大的關系。
 
    所以說，融資租賃軟件沒有最好的，只有最適合的。選擇一家合適的融資租賃軟件，選擇一家有長遠眼光和較高職業(yè)素養(yǎng)的軟件公司進行長期合作，是雙贏的選擇。
 
    接下來與大家探討一下一套專業(yè)的融資租賃軟件應該包括哪些功能模塊。
    一．業(yè)務流程的全面性，也就是以上提及的幾個方面，這是重點中的重點。一個融資租賃業(yè)務，從前期的的市場開拓及與承租客戶的商談（商談設備、供應商、價格、利率、租金計算方法、租金、保證金、手續(xù)費、擔保方式等等），到租賃項目的審核（審核項目的信息，審核承租人，審核供應商，審核擔保方，評審委員會審核等等，這是非常重要的，一套完善的審核體系可以保證租賃項目的質(zhì)量同時降低項目的風險，為租賃公司帶來穩(wěn)妥的利潤），到租賃合同的簽署，到擔保合同的簽署，到保險合同的簽署，到租賃設備的采購，到租賃項目的正式起租，到租賃資產(chǎn)和資金的管理，一直到最后租賃合同的結束。這是一套完善的融資租賃軟件所必須包含的。這絕對不是一套簡單的財務軟件所能完成的。有專家指出，把財務軟件修修改改就弄成一套所謂的租賃軟件是非常不合理的，我同意這種看法。
    二．業(yè)務流程的閉環(huán)性。一個租賃項目從開始到結束，一套成熟的融資租賃軟件必須有這樣一個閉環(huán)的概念，要有始有終，而不是虎頭蛇尾。項目結束后，設備有三種處理方式：承租人留購、承租人退回、續(xù)租，軟件要從項目剛開始時的立項一直管理到項目真正結束。一套成熟的融資租賃軟件必須要對項目的閉環(huán)性進行切實可行的管理。
    三．項目管理。在此，我引進了“項目管理”這個概念。專業(yè)的項目管理，在IT業(yè)和建筑行業(yè)應用比較廣泛，但在我為融資租賃公司咨詢過程中發(fā)現(xiàn)，融資租賃行業(yè)其實更需要項目管理。項目的立項，項目的范圍（整個項目所需要的工作，非常的繁瑣和細致），項目的時間管理（租金回籠日程等），項目的目標（收益率IRR的大�。�，項目的合同管理（租賃合同、采購合同、擔保合同、保險合同等）、項目的預算（租賃項目的收入及支出，保障項目利潤最大化）、項目風險管理（租賃的審核、租金回籠的風險等）、項目質(zhì)量管理（保障穩(wěn)妥地收取租金）、項目變更管理（利率的變更、提前支付租金及延期支付租金，產(chǎn)生逾期利息等）、項目的溝通管理、項目收尾（留購、退回、續(xù)租）。在我看來，專業(yè)項目管理的思路思維，如果應用到融資租賃項目中，可以最大化的控制風險、保證質(zhì)量、節(jié)約成本、提高利潤。所以，一套完善的融資租賃軟件需要體現(xiàn)“項目管理”的思維和管理方式。在我為融資租賃公司實施融資租賃軟件項目的過程中，與租賃公司的領導談到融資租賃的項目管理時，他們也非常贊同這個觀點，只是現(xiàn)在很多融資租賃公司還沒有認識到專業(yè)項目管理的作用，有些租賃軟件也很少有這種思考。把專業(yè)的項目管理應用到融資租賃項目中，把專業(yè)的項目管理體現(xiàn)到融資租賃軟件中，是融資租賃發(fā)展的必然。
    四．運營分析。實現(xiàn)以上三點的融資租賃軟件，可以對某一個融資租賃項目進行很好的管理，可以節(jié)約時間，提高工作效率。而運營分析是站在公司管理層的角度通過分析項目的數(shù)據(jù)為公司今后的管理和運營提供可行性的報告，也就是所謂的BI（商務智能）。比如，分析業(yè)務員的業(yè)績，考核其業(yè)績，為其獎金的多少提供支持；分析某個行業(yè)的業(yè)績（比如建機、紡織、醫(yī)療等），為公司下一步的行業(yè)傾向和市場拓展提供支持；分析某個客戶支付租金的信息，為客戶的有效管理提供支持；對現(xiàn)金流的分析，為公司資金運用的優(yōu)劣提供支持；資金的分析，為租賃公司下一階段資金的缺口和融資提供切實的數(shù)據(jù)支持和參考等等。一套成熟的融資租賃軟件是必須包含這方面的功能的。
    五．模塊化的開發(fā)。租賃業(yè)務的模塊的功能盡量分開，而不是某個模塊的功能還需要在其他模塊進行操作。比如租賃公司可以不購買保險模塊，軟件流程照樣可以流轉。這也是現(xiàn)代大型軟件的趨勢。
    六．文檔影像化。隨著軟件使用時間增加，軟件中的數(shù)據(jù)越來越多，這對軟件運行的速度有很大的影響。為了提高軟件的運行速度，也為了更好地分門別類地管理這些有價值的數(shù)據(jù)（比如租賃合同、采購合同、擔保合同、保險合同、財務數(shù)據(jù)等等），可以采用文檔影像化系統(tǒng)。一套完善的融資租賃軟件完全可以集成文檔影像化系統(tǒng)。
    七．系統(tǒng)接口。由于融資租賃業(yè)務的復雜性，決定了融資租賃軟件需要與一些相關系統(tǒng)進行接口，比如專業(yè)財務軟件、人力資源（HR）軟件、人民銀行企業(yè)征信系統(tǒng)及銀監(jiān)會1104工程系統(tǒng)。除此而外，還需要與一些重點客戶的信息系統(tǒng)進行接口。
    八． 對于分公司及辦事處軟件的使用。軟件的服務器肯定是放在一個地方，如何保證分公司也能夠同步快速的使用融資租賃軟件，這也是一套成熟完善的融資租賃軟件需要考慮的。
 
    本次，針對融資租賃行業(yè)的內(nèi)控管理、項目評估、文件管理、進程管理、風險管理、客戶管理、預算管理、資金管理、資產(chǎn)管理、財務處理、信息化建設等幾個方面就先與大家探討和研究到此，根據(jù)融資租賃行業(yè)的發(fā)展和本人對融資租賃研究的進一步發(fā)展，本《中融資租賃業(yè)研究報告》會有相應的修改和更新，敬請大家留意。